南方财经全媒体记者 张雅婷 马嘉璐 江珊 许爽 刘琛 陈梦璇 卓皙雯 仇雯
4月10日，由南方财经全媒体集团（简称“南财集团”）联合广州数据交易所主办的2024大湾区“数据要素×金融服务”论坛在广州南沙举行。围绕“数据新质生产力 金融发展新动能”这一主题，政产学研各界深入探讨如何打通数据资产金融化路径。
论坛现场发布南财集团与广州数据交易所共同打造的数据资产金融风控模型数据产品，成立大湾区“数据要素×金融服务”联盟，助力“数据要素×金融服务”国家行动在广东落地。
广东省委宣传部副部长、省文明办主任、省文资办主任陈晓建在论坛致辞时表示，广东宣传文化系统在发展数字经济“以新提质”、发展文化经济“以文提质”、发挥传媒优势“以数提质”等领域大有可为。
打通数据资产金融服务“最后一公里”
数据要素作为新型生产要素以来，与实体经济产业价值链各环节紧密融合，成为数字经济发展的新型动力源，也是驱动经济高质量发展的新质生产力。今年初，国家数据局等部门印发“数据要素×”三年行动计划，部署在金融服务等12个重点领域深化数据应用。
“我们深深感受到数字经济已形成数实融合、数据要素和人工智能‘铁三角’，数据要素是数字经济发展非常重要的一环。”广东省委金融委员会办公室副主任、广东省地方金融管理局副局长倪全宏在论坛致辞时表示。
数据领域政策利好不断的同时，财政也加码推进数据要素价值释放。自2023年下半年以来，财政部接连发文鼓励企事业单位进行数据资产化管理，推动2024年成为数据资产入表“元年”。
“要坚定不移地继续大踏步跟上时代。”著名经济学家、华夏新供给经济学研究院创始院长、财政部财政科学研究所原所长贾康在论坛发表主旨演讲时提到，应以数实融合大力推行数字经济产业化、产业经济数字化，把握数据要素与金融服务紧密结合的创新潮流，支持升级版高质量发展。
南财集团已饮到“头啖汤”——今年2月，南财集团旗下南财金融终端“资讯通”数据资产完成入表并获得银行授信500万元，成为广东省首例数据资产入表融资。
在实务层面，这并不容易。南财粤港澳大湾区（广东）财经数据中心研究员陈勇杰分析，数据价值发现、产品开发方向不明确；数据资产估值难以确定；轻资产运行下企业信贷、融资难，都会成为潜在的“拦路虎”。打通“数据要素×金融服务”最后一公里，建立与金融机构的有效链接无疑是重中之重。
为满足金融机构进行企业资质评估和数据型企业获得金融服务的双重需求，南财集团联合广州数据交易所及诸多金融服务机构伙伴，共同搭建数据资产金融风控模型数据产品，围绕企业数据产品开发、数据治理能力、合规交易、资产估值入表等一系列指标深度研究分析，建立企业数据资产量化评估体系。
陈勇杰介绍，数据产品经过登记审核上架数据交易所的同时，基于风控模型，可以将所获得的数据产品登记凭证与风控模型对企业数据能力的认证相结合；基于认证，联合金融机构如风投、银行等，可以就数据资产为企业更加便捷地提供融资、贷款、发债等金融服务。
大湾区“数据要素×金融服务”联盟成立
广东拥有海量数据资源和丰富数据应用场景，于2021年在全国率先启动数据要素市场化配置改革。
广东省政务服务和数据管理局副局长熊雄在论坛致辞时介绍，广州、深圳数据交易所累计交易额已经突破110亿元。在价值创造方面，广东探索企业数据资产入表，已经有南财集团等一批企业取得突破。
在他看来，聚焦“数据要素×金融服务”，对于提升实体经济金融服务水平，提高金融抗风险能力，增强金融服务效率和普惠性具有重要意义。
但数据资产金融化并不是单一任务。南财集团实现数据资产入表动作背后，经历了改革组织架构、建立数据中心、成立数据管理委员会、制定数据管理规章制度、完善数据资源入表的信息化建设、完成合规确权登记和财务层面的分析整理等一系列流程。
南财数据资产入表负责人黄敏洁表示，基于南财金融终端涵盖的数百亿条金融数据、城市数据、资讯数据等基础以及自动化的南财数据要素合规管理平台赋能，方才形成了数据资产“治理、合规、确权、定价、入表、金融化”的完整闭环。
随着人工智能、大数据、云计算、分布式记账、电子商务等新兴技术逐渐与金融业务深度融合，加速了金融创新，也催生出了移动支付、网络信贷、智能投顾等新业态。贾康指出，推动“数实融合”的创新大潮，需要得到“金融科技+科技金融”结合的强有力支持，进而推行数字经济产业化、产业经济数字化，以支持高质量发展。
作为广东省首批数据经纪人，南财集团如何使实践经验惠及更多企业，融合多方力量助力广东加速数据资产金融化发展？关键在于“生态”二字，良好的生态有助于降低交易成本，推动组织创新。
论坛现场，成立了大湾区“数据要素×金融服务”联盟，包含南财集团、广州数据交易所、工业和信息化部电子第五研究所、中国金融认证中心、中国工商银行广东自贸试验区南沙分行、中国建设银行股份有限公司广东自贸试验区分行、中国银行广东自贸试验区南沙分行、广东省商业联合会、毕马威企业咨询（中国）有限公司、普华永道、广东中职信会计师事务所、广信君达律师事务所等首批12家机构，将提供数据从治理、合规确权、估值定价、入表到金融化、资产化的各环节服务。联盟后续还将吸纳更多伙伴，共同构建广东“数据要素×金融服务”生态链。
释放数据要素赋能金融应用价值
今年以来，山东、浙江、河南、湖南、天津、上海、广东等地先后发布首单数据资产融资案例。广东外语外贸大学金融学院副院长、广东金融学会副秘书长张浩认为，在金融产品服务个性化和智能化、金融风险评估和决策支持等领域，数据资产化已成为金融机构提升市场竞争力的重要路径。
“未来，谁能更好地掌握数据要素，谁就能掌握了金融发展的制高点。”中央财经大学中国互联网经济研究院副院长、中国市场学会副会长欧阳日辉肯定数据要素在金融领域的重要意义。但他也坦言，金融系统要获得数据要素多向赋能，还需要经历认知革命、交易革命、决策革命。
从具体发展路径来看，数据资产估值、数据资产贷后管理仍面临巨大挑战，需要政策层面支持金融机构积极参与数据资产定价和交易的探索，探索建立金融业数据要素市场，推动金融业数据场外交易向场内交易发展。
“数据要素发展为金融资产，需要政府及监管机构扮演好引导角色，引导市场建立规则体系、发挥演变作用。”针对数据资产化，普华永道中国区域经济及金融业主管合伙人张立钧提到，要帮助市场主体建立统一的估值模型、交互机制、盘点方法、授权体系、交互平台等。
即便有了政策鼓励，推进“数据要素×金融服务”的关键步骤，还在于挖掘和推动金融行业流通交易应用场景建设。当前，广州数据交易所已上架了多款金融领域数据产品。例如，惠州“惠金融（不动产）”数据产品，通过与银行签署采购计划，上架不动产动态实时数据产品，为金融机构提供投资决策参考。
张立钧分析，内部流通交易促进企业提升管理效率、降本增效，提升用户体验。在外部市场中，金融机构需要基于绿色金融、转型金融等特定场景扮演多重角色。随着各领域数据场景开发不断深化，数据将成为投融资并购的新型底层资产，促进金融机构的产品创新。
尽管数据资产应用场景厚积薄发、不可穷举，数据资产管理要利用好场景多元化带来的价值，也应控制好场景滥用的风险。
北京资产评估协会信息化建设委员会主任、中联资产评估集团有限公司副总裁、《数据资产评估指导意见》起草人李业强建议，由于数据资产存在多元的、可扩展的应用场景，数据资产价值管理，应当做好资产编目、资产登记、合同签署、资产流转的场景保护和约束，谨防数据滥用和价值流失。